独家｜华平中国大震荡：魏臻即将卸任

时间： 2023-12-05 02:02     浏览量：509

文 ｜ 任倩、陈之琰、刘旌

编辑 ｜ 刘旌

「暗涌Waves」从多位接近人士处获悉，华平中国正在进行一轮人事变动：魏臻（Frank Wei）即将卸任华平投资中国区总裁，但他将继续担任华平投资董事总经理直至 2024 年底，以确保顺利过渡。未来，华平中国私募股权投资将由方敏和周朗担任联席负责人。与此同时，还有大约5名投资人（主要是消费团队）也将于近期离开华平。

方敏目前的头衔是董事总经理，中国医疗健康、消费及互联网投资负责人；周朗则是董事总经理，中国金融及企业服务、工业科技投资负责人。他们分别于2007年和2005年加入华平投资。

华平投资新闻发言人向我们回应称， “为了更好地把握市场新机遇，我们近期对团队和组织架构进行了局部调整和完善。中国是华平投资亚洲战略的重要组成部分，公司将持续在中国市场投资，并与我们被投企业的管理团队紧密合作 ，助力公司发展壮大。”

在美元基金的萧条年代里，人事调整并不算什么新闻。但这则信息不同寻常的部分是：作为第一批入华的美元基金，某种程度上，华平的人事变动也被赋予了更强的信号意义。

据「暗涌Waves」了解，除去地产团队，顶峰时期的华平中国投前团队就达40多人，已然超越了一般PE的人员数量。但从去年开始，以消费组为代表的团队的确出现了人事浮动。比如一度的“华平最年轻合伙人”（内部title为董事总经理）张磊，也于不久前离职。

去年9月，华平中国刚刚完成了一次顶层调整：程章伦宣布退休设立，魏臻成为中国区的独立head。

魏臻于2002年加入华平。此后中国本土PE经历从无到有，从寂寥到火爆，从全民PE又到重新洗牌。主要关注消费、医疗等领域的魏臻先后主导了对国美电器、银泰百货、孩子王、中通快递等公司的投资。

华平一直以来的DNA是“寻找并投资高增长性企业”，格外推崇创业情怀和专业精神。魏臻亦是如此。曾有接近魏臻人士评价他：为人幽默风趣，投资理念稳健。

华平几乎是中国最早的外资PE。从1994年至今，其经历了三代中国掌门人的更迭：孙强是华平中国业务的缔造者，2017年他回归PE界后，开始掌管另类资产管理公司TPG的中国业务；第二代掌门人黎辉于2016年辞职，创立了大钲资本；而在黎辉离开后，程章伦和魏臻接棒，自此开启了共同领导的6年。

入华这些年，中国和东南亚市场一直是华平投资的关键之地。截至目前，华平在全球管理超过830亿美元的资产，其中中国和东南亚占比1/3。

2019年1月底，华平投资为庆祝入华25周年，首次在中国召开全球合伙人会议。当时魏臻与程章伦在上海办公室迎来了全球70多位合伙人，场面盛大。短短五个月后，华平中国二号基金宣布成功募集45亿美元，堪称“PE史上最快募资事件”。

这也是华平在华实现退出金额创纪录的一年。“华平2019年为投资人返回了超过20亿美元的回报，之前五年我们平均每年退出约15亿美元，2019年的退出成绩史上最好。”魏臻在当时表示，优异的回报让LP更加坚决地把钱投入到华平中国二号基金中。

“一家PE机构如果没有非常突出的中国业务，不能称其为全球领先的PE。就像30年前全球领先的PE都需要有非常成功的美国业务一样。”魏臻曾经说道。

客观地说，在外资PE基金中，华平在中国的本土化已经相当出众。从其自身的组织体量和对新经济行业（这是多数老牌PE保持谨慎的行业）的参与程度来看，华平也不输于许多中国的本土PE。

自1994年进入中国市场以来，华平投资已对中国多个行业的近170家企业累计投资164亿美元。2023年仅前三个季度，华平投资在中国的投资总额已超过6亿美元。华平中国的代表案例包括：美中宜和、锦欣生殖、海吉亚医疗、ESR，近年来新投资项目包括微领地、中欧基金、和睦家、珍视明等。

但作为一个外资基金公司，中国团队的独立自主问题终究是一个难以根本解决的问题。相传在黎辉时代，华平中国曾有一段时间拥有类似独立决策的空间，这也被很多行业中人传为佳话。

华平还在进一步本土化。今年不久前，华平中国与无锡宜兴市筹建第一支人民币基金，总规模为30亿元，专注于中国市场泛医疗健康领域的投资机会。可以预见华平中国对医疗行业的倚重。

在官方通稿里，魏臻也有表态：“未来，我们还将继续凭借全球资源和深厚经验，支持中国最优秀的创新型企业”。

值得注意的是，在此支30亿元人民币基金中，宜兴市出资18.6亿元，占比达62%，华平曾经投资的医疗企业药明康德和锦欣生殖共计出资占比26.7%。在国资方和产业方高占比的背景下，华平的首支人民币基金的投资决策势必将包含多方考量。

对于华平全球来说，一个历史性的时刻刚刚划过。10月10日，华平投资宣布完成173亿美元新的全球旗舰基金“华平全球成长十四号基金”，这笔募资创下了其近60年历史上的最大募资纪录。